在計算金融資產的在險價值(VaR)時用到歷史模擬法和蒙特卡洛模擬法，下列表述正確的是

在計算金融資產的在險價值(VaR)時用到歷史模擬法和蒙特卡洛模擬法，下列表述正確的是(　　)。

A.歷史模擬法對金融資產價值的概率分布不做任何假設

B.蒙特卡洛模擬需要假定金融資產價值服從一定的概率分布

C.蒙特卡洛模擬不需要考慮各個風險因子之間的相關性

D.蒙特卡洛模擬不需要依賴于歷史數據

【答案】AB

【解析】歷史模擬法，即風險因子的歷史數據作為未來的可能場景，它不需要對市場因子的統(tǒng)計分布做出假設，而是直接根據VaR的定義作出計算。蒙特卡羅模擬法的實施首先需要假設風險因子服從一定的聯合分布，并根據歷史數據來估計出聯合分布的參數。C項，蒙特卡羅模擬法需要根據風險因子的每種場景下組合價值變化的抽樣來估計其分布并計算VaR，需要考慮各個風險因子之間的相關性;D項，蒙特卡羅模擬法需要根據歷史數據來估計出聯合分布的參數。